velkommen til at bryde ind i væggen.

i denne vejledning lærer du, hvilke resultatopgørelseslinjeposter der skal knyttes til balancekonti som tilgodehavender, forudbetalte udgifter og udskudte indtægter.

du kan også se et eksempel på, hvordan du kontrollerer dit arbejde, hvordan du fortæller, hvornår du har linket noget forkert, og hvad du skal gøre med flere “tilfældige” linjeposter.

Indholdsfortegnelse:

2:23: Det Grove svar på Projicerende balanceposter
5: 43: Tommelfingerregler for specifikke linjeposter
9:36: eksempel på Atlassian – kontrol af dit arbejde
14:38: Sådan håndteres “tilfældige” linjeposter
16:30: sammenfatning og oversigt

det Grove svar på Projicerende balanceposter

det grove svar er: “Stop med at bekymre dig om, hvad hver enkelt vare skal knyttes til, og i stedet bekymre dig om den samlede ændring i driftskapital som en % af ændringen i omsætningen.”

dette spørgsmål repræsenterer et tilfælde af udsigt over skoven for træerne – ja, hvordan du forbinder individuelle genstande kan gøre en forskel, men det gør ikke en større forskel end den samlede ændring i driftskapital.

Husk, at alle de balanceposter som tilgodehavender, forudbetalte udgifter, lager og udskudte indtægter virkelig påvirker virksomhedens pengestrøm – bruger det kontanter, når det vokser, eller tjener det flere penge som følge af vækst?

hvis du forstår det større billede, er du godt på vej til at “få” dette koncept.

tommelfingerregler for specifikke linjeposter

tilgodehavender: Link det til indtægter.

Udskudt omsætning: Link det til omsætning.

opgørelse: Link det til tandhjul.

betalte konti, påløbne udgifter og forudbetalte udgifter: Link disse til tandhjul eller Opeks eller begge, afhængigt af virksomheden.

“andre” aktiver eller passiver: Hold disse konstante eller link dem til indtægter.

“tilfældige” poster: Find en matchende Resultatopgørelsespost, og link dem der, eller gør dem til en procentdel af omsætningen.

eksempel på Atlassian – kontrol af dit arbejde

for Atlassian kontrollerer vi alle numrene ved at beregne den historiske ændring i driftskapital og derefter sammenligne ændringen i toilet som en % af ændringen i omsætningen til de fremtidige numre der.

historisk set var den gennemsnitlige ændring i toilet som en % af ændringen i omsætningen omkring 23%, og fremadrettet er den sat til cirka 10-20%, så vi føler, at det er et rimeligt skøn.

hvis vi i stedet havde linket til en forkert linjepost, såsom at knytte handelsgæld til indtægter snarere end Opeks, ville det være ret mærkbart, da ændringen i toilet ikke ville følge en ren tendens.

Sådan håndteres “tilfældige” linjeposter

for “tilfældige poster”, såsom Vedligeholdelsesbestemmelser på en virksomheds Balance, kan du altid prøve at matche dem med de relevante resultatopgørelseslinjeposter. Det fungerer i dette eksempel for EasyJet.

hvis det ikke virker, kan du bare indstille disse varer til en % af omsætningen i stedet og forenkle hele processen.

du kan kontrollere dit arbejde med samme metode: beregne ændringen i toilet som en % af ændringen i omsætningen og kontrollere, at den følger en relativt ren trendlinje over tid.

sammenfatning og sammenfatning

når du bygger fremskrivninger med 3 udsagn, skal du altid starte med slutmålet-måling af pengestrømspåvirkningen – i tankerne.

tilgodehavender og udskudte indtægter: Link det til indtægter. Opgørelse: Link det til tandhjul. Kreditorer, påløbne udgifter, og forudbetalte udgifter: Link disse til tandhjul, eller Opeks, eller begge, afhængigt af virksomheden.

“andre” aktiver eller passiver: Hold disse konstante eller link dem til indtægter.

“tilfældige” poster: Find en matchende Resultatopgørelsespost, og link dem der, eller gør dem til en procentdel af omsætningen.

for at kontrollere dit arbejde skal du afgøre, om virksomheden bruger forud for sin vækst (ændringen i toilet som en % af omsætningsændringen vil være negativ), eller om det får ekstra penge som følge af væksten (ændringen i toilet som en % af omsætningsændringen vil være positiv).